Investing.com — KeyBanc Capital Markets, uzun süredir sorunlu olan HomeSafe programıyla ilgili devam eden belirsizliği işaret ederek KBR’yi (NYSE:KBR) Aşırı Ağırlıktan Sektör Ağırlığına düşürdü.
Bu düşüş, geçen Çarşamba günü ABD Savunma Bakanlığı’nın (DoD) HomeSafe sözleşmesini resmen feshetmesinin ardından geldi. KeyBanc bu durumu, daha geniş yatırımcı endişelerini çözmeyen kritik bir an olarak tanımladı.
KeyBanc analistleri Pazartesi günkü notlarında şöyle belirtti: “Olumsuz haberlerin sürekli akışı son haftalarda artmıştı. Savunma Bakanı bir inceleme başlattı, eski taşıyıcıları yeniden devreye soktu ve zamanla askeri taşımaları %50 oranında azaltmayı düşündü.”
KeyBanc hızlı bir çözüm ve KBR yönetiminden 2024 analist gününe uygun yenilenmiş bir görünüm umut ederken, firma şunu söyledi: “Birini aldık ama diğerini alamadık.”
Notta şu ifade yer aldı: “KBR’nin indirimli değerlemesini takdir etmek için, uzun vadeli görünümün savunulabilir bir şekilde yeniden temellendirilmesine ihtiyacımız vardı.”
KeyBanc, mevcut piyasa duyarlılığı göz önüne alındığında, yatırımcıların düşük bir değerleme bile olsa tahmininde “süregelen belirsizlik” bulunan bir ismi desteklemelerinin pek olası olmadığına inanıyor.
Broker hem 2025 hem de 2026 için kazanç tahminlerini düşürdü ve daha fazla aşağı yönlü revizyonun hala gerekli olabileceğini ekledi.
Bu arada, KeyBanc Darden Restaurants (NYSE:DRI) için Aşırı Ağırlık notunu yineledi ve hedef fiyatı 230 dolardan 245 dolara yükseltti.
Analistler, başarılı pazarlama kampanyaları ve dijital girişimlerle desteklenen mali dördüncü çeyrekte beklenenden daha güçlü kazançlara ve aynı mağaza satışlarına işaret etti.
Darden’ın 2026 mali yılı (FY26) rehberliği muhafazakar olarak görüldü ve KeyBanc, şirketin %10-15 aralığındaki uzun vadeli hissedar getiri çerçevesinin sağlam kalmasını bekliyor.
KeyBanc, şirketin performansının ve görünümünün, “birim büyümesinde potansiyel hızlanma ve biraz daha yüksek beklenen aynı mağaza satışları (SSS) büyümesi” ile desteklenen tarihsel aralığının üst ucunda bir değerlemeyi haklı çıkardığına inanıyor.
Revize edilen hedef fiyat, tahmini FY27 kazançlarının yaklaşık 21 katı değerinde bir değerlemeyi yansıtıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
